Состоятельные клиенты ВТБ в условиях текущего рынка видят основными альтернативами банковским вкладам облигации (43%), недвижимость (25%), фонды денежного рынка (10%) и акции (9%).
При этом у каждого третьего VIP-клиента ВТБ классические вклады составляют более 70% всего портфеля. Почти половина опрошенных (46%) увеличила объем средств на депозитах по сравнению с прошлым годом, а около трети клиентов сохранили сумму без изменений.
Около 40% участников опроса готовы пересмотреть структуру портфеля в пользу инвестиций, если ключевая ставка опустится ниже 10%. 18% респондентов всегда будут выбирать депозиты независимо от ставки, а 15% — инвестиционные продукты.
В ближайшие 12 месяцев 43% клиентов Private Banking планируют сохранить текущий объем вложенных средств на депозитах, еще 16% намерены его увеличить, ссылаясь на все еще высокие ставки. Только 13% клиентов рассматривают возможность частичного вывода средств в инвестиционные продукты.
40% опрошенных считают депозит безрисковым инструментом с хорошей доходностью. Среди других причин выбора депозитов респонденты назвали удобство управления (23%) и возможность оперативного распоряжения средствами за счет размещения их на короткий срок (17%). Примерно 17% заявили, что не готовы рассматривать более сложные продукты в текущих условиях.
В ВТБ пришли к выводу, что классические депозиты остаются базовым инструментом сохранения капитала, и отношение к ним становится более осознанным и тактическим. Клиенты используют депозиты не просто для временного хранения средств, а как часть более широкой стратегии. Высокие ставки последних лет способствовали удержанию основного капитала на вкладах, однако горизонт планирования состоятельных клиентов составляет 3–5 лет, и многие закладывают в него возможное снижение ставки. Это объясняет растущий интерес к облигациям как к промежуточному шагу между вкладом и более рискованными инструментами, отметила старший вице-президент, руководитель Private Banking и «Привилегии» ВТБ Оксана Семененко.
Экспертное мнение портала CPL Finance:
Анализ опроса ВТБ Private Banking указывает на изменение подхода состоятельных клиентов к управлению активами. Наблюдается тенденция к диверсификации портфелей, где депозиты рассматриваются не только как инструмент сохранения, но и как часть более широкой инвестиционной стратегии. Рост интереса к облигациям может быть связан с ожиданием снижения ключевой ставки и поиском инструментов, предлагающих доходность выше депозитов при меньшем риске, чем акции. Однако, учитывая разнообразие ответов и готовность части клиентов сохранять средства на депозитах, сложно сделать однозначный вывод о полной смене парадигмы. Недостаточно данных для оценки, насколько значительным будет переход от депозитов к альтернативным инструментам в среднесрочной перспективе.