Во втором полугодии 2025 года почти каждый пятый ипотечный кредит (19%) выдавался заемщикам, которым на момент планового погашения исполнится от 70 до 75 лет, отметил Банк России. Доля кредитов, по которым заемщик к окончанию выплат будет старше 60 лет, увеличилась до 65% (+5 п. п. за полгода).
Переход ипотеки в пенсионный период связан с тем, что стоимость жилья остается высокой по сравнению с доходами населения, поэтому значительную нагрузку на бюджет приходится распределять на максимально длительный срок, объясняет данные ЦБ аналитик Freedom Finance Global Владимир Чернов. Чем длиннее период погашения, тем меньше ежемесячный платеж, но при этом растет общая сумма переплаты и продлевается время, в течение которого семья несет долговую нагрузку.
«Сравнение с продолжительностью жизни может показаться суровым, но ключевым здесь является не демография, а качество долговой нагрузки. Формально ипотеку выдают на 25–30 лет, однако на практике после 60 лет у многих снижаются доходы. Если кредит взят на грани возможностей семейного бюджета, то выход на пенсию, болезнь, увольнение или уменьшение заработка значительно повышают вероятность просрочки», — подчеркивает Чернов.
Аналитик ожидает, что при сохранении высоких ставок и несоответствии темпов роста цен на жилье динамике доходов населения такая модель продолжит действовать. В этих условиях спрос сместится к льготным программам, семейной ипотеке и более протяженным срокам выплат.
Для заемщиков основным критерием должна служить не сумма, одобренная банком, а устойчивость платежей, указывает Чернов. Безопаснее оформлять кредит с учетом запаса по доходам, создавать резервный фонд на несколько месяцев и при досрочном погашении в приоритете ставить сокращение срока займа, советует эксперт. При падении ставок стоит оценивать возможность рефинансирования, поскольку даже снижение на 1–2 процентных пункта на длительном периоде способно существенно уменьшить переплату или ускорить погашение долга.
«Иначе ипотека перестает быть простым инструментом для приобретения жилья и превращается в затяжную обузу почти на весь период активной трудовой деятельности», — подводит итог Чернов.
Эксперт портала CPL Finance отмечает, что данная тенденция подчеркивает растущие риски долговой нагрузки в пожилом возрасте, особенно на фоне возможного снижения доходов. Однако без дополнительных данных о динамике ставок и доходов населения трудно прогнозировать долгосрочные последствия для заемщиков, что требует осторожного подхода к планированию ипотечных обязательств.